• Хрестики

    Хрестики-нулики (Point and Figure): Чарльз Лебо, Девід Лукас.

    30.07.2015

    Чарльз Лебо, Девід Лукас. Комп’ютерний аналіз ф’ючерсних ринків
    Хрестики-нулики (Point and Figure)

    Сторінки:

    | |

    Графіки хрестиків-нуликів успішно витримали перевірку часом, використовуючись по крайней мерена 100 років довше, ніж програмне забезпечення, що використовується сьогодні для їх побудови. Це дуже складна тема, по якій написано безліч книг. Те, що ми маємо намір тут зробити, — це розглянути деякі сучасні методи дослідження графіків хрестиків-нуликів, які мають відношення до користувача комп’ютера.

    Графіки хрестиків-нуликів можуть бути цінним інструментом для технічного аналітика з-за простоти ідей, закладених в їх основу. В значній мірі так само, як ковзні середні, вони дозволяють людині, що працює з графіком, відфільтрувати другорядні небажані або незначні руху ціни. Можливість знищити паразитичні цінові дані дозволяє просто інтерпретувати графік тільки тих цінових рухів, які користувач вважає відносяться до справи. Шляхом фільтрування відволікаючих цінових перешкод і відмови від шкали часу, графіки хрестиків-нуликів представляють межа простоти — чистий рух ціни.

    Відсутність шкали часу і відсутність повних цінових даних може розглядатися більшістю технічних аналітиків як недолік. Але тим, хто бажає зосередити увагу виключно на ціні, або тим, хто використовує їх у сукупності з іншими індикаторами, графіки хрестиків-нуликів пропонують деякі унікальні переваги над стандартними методами побудови графіків.

    Короткий огляд основ

    Графіки хрестиків-нуликів у наш комп’ютерний вік зазвичай складаються зі знаків «X» і «Про», що розміщуються по колонках. Перші будівники графіків хрестиків-нуликів, такі як Чарльз Доу Р. Д. Уайкофф, використовували тільки точки (points) замість хрестиків і нуликів, в той час як інші проектори графіків воліли ставити ціни (figures) у комірках, звідси і походить англійське назва методу «point and figure». Стовпець хрестиків представляє серію зростаючих цін, стовпець нуликів — серію знижуються цін. Тут немає шкали часу на горизонтальній осі, характерної для звичайних графіків. У кожному стовпці може бути представлений будь-який проміжок часу.

    При налаштуванні графіка хрестиків-нуликів повинні бути визначені дві важливі змінні: розмір комірки і розворотні елементи. Розмір комірки залежить від кількості цінових елементів, представлених в кожній клітинці. Одна клітинка може становити 1 точку, або 100 точок, або більше (все, починаючи від однієї позначки до нескінченності). Розворотні елементи залежать від кількості чарунок, що використовуються для визначення, коли стовпчик хрестиків розгортається в стовпець нуликів і навпаки. Одноячеечный розворот означає, що зміна напряму ціни на одну клітинку дасть новий стовпець хрестиків або нуликів, що наносяться праворуч від попереднього стовпця. Найчастіше графіки налаштовують на трехячеечный розворот.

    На графік хрестиків-нуликів наносяться тільки зміни ціни на кількісне значення однієї клітинки або більше. Наприклад, якщо значення однієї комірки становить 10 точок і останнє занесення в стовпець хрестиків було на рівні 110, то рух до 115 не буде нанесено. Ринок повинен просунутися до 120 або вище, перш ніж з’явиться хрестик у стовпці. Якщо ми використовували стандартний трехячеечный розворот, то ціни повинні впасти до 80, перш ніж ми почнемо новий стовпець нуликів. Поки ціни залишаються між 81 119, на графіку не з’являється нових позначок. (Дивіться малюнок 2-73.)

    Визначення розмірів комірки та розворотних елементів

    Розміри комірки і розвороти визначають чутливість графіка і кількість стовпців і моделей, які він зробить. Зараз, коли у нас є комп’ютери, які будують графіки за секунди, ми можемо дуже гнучко підходити до вибору розмірів комірки та розворотних елементів. Метод проб і помилок став практичним підходом до знаходження кращих співвідношень для кожного ринку. Це було важким завданням, але графіки хрестиків-нуликів були оптимізовані задовго до появи комп’ютерів. При пошуку бажаних співвідношень слід мати на увазі деякі важливі принципи. Ми повинні врахувати ризик і волатильність.

    Наприклад, якщо наш план щодо обмеження втрат передбачає зупинки $300, ми не будемо використовувати осередки розміром $300 і трехячеечный розворот, тому що ми можемо бути зупинені, так і не зробивши жодного входження на графіку. Отже, ризик має враховуватися при налаштуванні графіка. Маленькі за розміром комірки дозволяють більш жорсткий контроль ризику, коли графік використовується для визначення точок зупинок. Багато будівники графіків хрестиків-нуликів використовують трехячеечные розвороти в якості точок зупинок після отримання доходу. Менші елементи також гарні, так як вони дозволяють будівнику графіка записувати малі цінові рухи в напрямку тренда. Додавання стовпця нових хрестиків або нуликів дозволить захопити більше цінового руху, так як розвороти будуть отмеряться з більш прибуткового рівня.

    Ми рекомендуємо нашим читачам використовувати наступний метод знаходження початкових значень комірки і потім модифікувати їх відповідно зі своїми потребами. Спочатку встановимо пару 10-денних ковзних середніх, одна з яких базується на піках, а інша — на западинах. Порахуємо поточну різниця між двома ковзними середніми і візьмемо половину цієї різниці в якості значення комірки. Іноді необхідно невелике округлення, і деякі проектори графіків (але не ми) воліють округляти до найближчого числа Фібоначчі. Після визначення розмірів комірки ми рекомендуємо використовувати стандартний трехячеечный розворот. За допомогою цього швидкого способу ви виявите, що можете створювати дивовижно працездатні графіки хрестиків-нуликів з першої спроби. (Дивіться малюнок 2-74.)

    Деякі автори пропонують встановлювати початковий розмір комірки на рівні приблизно 3 відсотків від ціни на ринку. Будь-який метод відсотка від ціни є дуже грубим і не робить припущень на волатильність ринку. Нам більше подобається наш метод середніх піків-западин, тому що він встановлює волатильність і дає хороші результати на графіках з різними кроками часу. Наприклад, метод піків-западин дасть великі значення комірки для тижневих даних, в той час як процентний метод дасть однаковий розмір комірки і для денних, і для тижневих даних.

    Читання між лініями тренда

    Найпростіший спосіб використання графіків хрестиків-нуликів полягає в тому, щоб купувати кожен раз, коли ви починаєте новий стовпець хрестиків, і навпаки, йти в коротку позицію, коли ви починаєте новий стовпець нуликів. Розміри осередків і розворотні елементи можуть бути встановлені для отфидьт-ровывания смикань. Графіки хрестиків-нуликів формують фігури так само, як і звичайні графіки. Ми не будемо заглиблюватися в такі моделі, як «прапор», «клин». «голова-плечі» тощо. Існують, однак, дві надзвичайно важливі трендові лінії і про них стіт згадати.

    45-градусна трендова лінія постійно використовується построителями графіків хрестиків-нуликів для визначення потенційних рівнів підтримки і опору. Висхідна трендова лінія малюється під кутом 45 градусів зліва направо, знизу вгору, починаючи від нижньої точки найнижчого стовпця нуликів. Спадна трендова лінія малюється вниз і направо під кутом 45 градусів від піку самого високого стовпця хрестиків. «

    Паралельні лінії каналу, проведені через серії піків і западин, можуть бути також дуже корисні при торгівлі за графіками хрестиків-нуликів. Вони використовуються для підтримки і опору в значній мірі так само, як лінії з нахилом у 45 градусів. Багато досвідчені трейдери, використовують метод хрестиків-нуликів, вважають прорив паралельної лінії каналу більш значною подією, ніж виникнення нового піку або западини на графіку. (Дивіться малюнок 2-75.)

    «Розрахунок» ваших доходів

    Деякі проектори графіків хрестиків-нуликів стверджують, що цінові цілі можуть бути передбачені одним з двох популярних розрахункових методів. Вони відповідно називаються «горизонтальний розрахунок» і «вертикальний розрахунок». Горизонтальний розрахунок базується на тому ж принципі, що і старий графічний метод, — на вимірюванні ширини консолідації і потім проекції того ж відстані вгору або вниз для отримання цінової мішені.

    Для використання горизонтального розрахунку ми визначаємо ширину фігури консолідації і потім вважаємо кількість стовпців всередині неї. Потім ми відраховуємо еквівалентну кількість клітинок вгору від нижньої точки консолідації для отримання першої мети. Для другої мети нам слід зробити висхідну проекцію з піку консолідації.

    Вертикальний розрахунок дуже схожий. Для мети довгої позиції нам потрібно порахувати кількість хрестиків у першій колонці після того, як визначився її дно, і помножити кількість хрестиків на розворотні елементи (зазвичай три). Потім треба відлічити від дна першого стовпця хрестиків і встановити нашу саму скромну цінову мета. Більш оптимістичну мету можна визначити, зробивши розрахунок від точки прориву або від піку консолідації. Треба сказати, що цей метод дуже суб’єктивний, і ми завжди з великою підозрою ставимося до методів, які намагаються передбачити конкретні ціни. Ми знайшли приклад ринку, де розрахунки працювали дуже добре, але, чесно кажучи, нам довелося пошукати. Можна було б привести значно більше прикладів, де розрахунки не підходили б навіть близько до реальних цін. (Дивіться малюнок 2-76.)

    Згладжування помилкових проривів

    Одна з найбільш успішних і незвичайних техніки» хрестиків-нуликів, з якою ми стикалися, базується на ідеї, поданої нашим передплатником, який є дуже досвідченим трейдером, що використовують хрестики-нулики. Він виявив, що, якщо графік хрестиків-нуликів проривається через подвійну або потрійну вершину і не може пройти далі на три клітинки або більше, то часто можна отримати швидкий прибуток, слідуючи за розворотом у протилежному напрямку. (Дивіться малюнок 2-77.)

    Короткий огляд

    Графіки хрестиків-нуликів працюють досить добре і можуть стати основою багатьох прибуткових самостійних торгових систем. Графіки все ще популярні в біржових залах і використовуються деякими професійними консультантами. Більшість сьогоднішніх технічних аналітиків вважають за краще використовувати їх разом з іншими технічними індикаторами, такими як стохастичний осцилятор і відносна сила. Деякі трейдери стверджують, що графіки хрестиків-нуликів можуть бути надзвичайно корисні при аналізі хвиль Елліотта, де графіки можна налаштувати на фільтрування багатьох небажаних або сторонніх хвиль. (Так як ми не використовуємо хвильовий аналіз, ми не можемо це коментувати.)

    Графіки хрестиків-нуликів зазвичай вважаються простими в обслуговуванні і надзвичайно складними в налаштуванні. Зараз, коли комп’ютери можуть робити цю роботу, графіки можуть створюватися і модифікуватися негайно, ми думаємо, основні недоліки подолані. Ми б запропонували нашим читачам знайти час для подальшого навчання і встановити сторінку для кожного ринку, яка містила б графік хрестиків-нуликів, заснований на тижневих даних, і один або більш графіків з денними даними. Поекспериментуйте з розмірами комірок і розворотне елементами. Ми думаємо, що ви станете краще як трейдер за рахунок такого досвіду, і вам сподобається абсолютно нова перспектива ринків, дається графіками хрестиків-нуликів. Часто комп’ютери змушують трейдерів заглиблюватися в дрібні рухи ринків і дуже затягують в незначні зміни ціни. Графіки хрестиків-нуликів можуть стати приємним способом відступити назад і подивитися на більш широку перспективу.

    Короткий опис статті: хрестики

    Джерело: Хрестики-нулики (Point and Figure): Чарльз Лебо, Девід Лукас. Комп’ютерний аналіз ф’ючерсних ринків

    Також ви можете прочитати